Como funciona a 8lends: da solicitação aos pagamentos aos investidores
Menos de 10% das solicitações chegam a ser listadas na 8lends. Acompanhe o percurso, de um investimento de 100 USDC ao reembolso via smart contract.
A 8lends é uma plataforma de crowdlending P2B: pequenas e médias empresas obtêm financiamento, enquanto os investidores ganham um juro anual de 19–25% em USDC. Cada empréstimo passa pela due diligence da Maclear AG, que verifica mais de 40 critérios, e é garantido por garantias reais. Os investimentos, os pagamentos de juros e os reembolsos do principal são totalmente automatizados por smart contracts na blockchain Base. O investimento mínimo é de 100 USDC e os prazos dos empréstimos variam de 4 a 16 meses.
O processo completo, da solicitação ao reembolso
Etapa 1. Solicitação do mutuário e due diligence
A empresa solicita financiamento através do site da 8lends. A equipe da Maclear AG audita então o negócio com base em mais de 40 critérios:
- Solidez financeira (relatórios, receita, lucro)
- Histórico de crédito da empresa e dos seus proprietários
- Garantia: tipo, liquidez, avaliação
- Modelo de negócio e plano de utilização dos fundos
- Documentação: atos constitutivos, registro, licenças
Após a auditoria, o mutuário recebe uma classificação de crédito de AAA a D. É importante observar que menos de 10% das solicitações são selecionadas para publicação na plataforma.
Etapa 2. Publicação do projeto na plataforma
O negócio aprovado é publicado na 8lends com todos os dados principais:
- Valor do empréstimo
- Classificação de crédito
- Taxa de juros (fixa, 19–25% ao ano em USDC)
- Prazo do empréstimo (4–16 meses)
- Tipo de garantia e avaliação
- LTV – a relação empréstimo-valor
- Buyback sobre o projeto, se aplicável
O negócio então entra no ar com o status «Aberto» e fica disponível para investimento.
Etapa 3. Investimento
O investidor conecta uma carteira não custodial à plataforma, conclui o KYC através da Sumsub e escolhe um projeto. O investimento mínimo é de 100 USDC.
Os investimentos são realizados através de um smart contract na rede Base. O endereço do contrato de captação de recursos é público: 0xf435A133D6cDCb81061F18a4763560f9931DB57D. Todas as transações podem ser consultadas no explorador da blockchain basescan.org.
Etapa 4. Fechamento do pool e emissão do empréstimo
Quando o pool atinge o seu objetivo, o projeto passa automaticamente para o status «Financiado»:
- Os fundos são enviados ao mutuário.
- Os juros começam a acumular.
- As condições do empréstimo ficam fixadas no smart contract e não podem ser alteradas.
Se o pool não atingir o seu objetivo até o final do período de financiamento do empréstimo, o projeto é marcado como «Não financiado» e o smart contract devolve automaticamente os depósitos dos investidores às suas carteiras.
Etapa 5. Pagamentos mensais de juros
O mutuário paga juros todos os meses. O smart contract os distribui então automaticamente entre os investidores na proporção da sua participação no pool.
O primeiro pagamento ocorre um mês após o fechamento do pool. Depois disso, os pagamentos chegam mensalmente até o final do empréstimo.
Os investidores podem retirar os juros acumulados para a sua carteira a qualquer momento (Claim USDC) ou deixá-los no smart contract.
Etapa 6. Reembolso do principal do empréstimo
O principal é reembolsado em uma única parcela no final do prazo (pagamento bullet). Junto com o último pagamento de juros, o investidor recupera o seu capital original.
Uma vez totalmente reembolsado, o projeto passa para o status «Reembolsado».
O que acontece se um mutuário entrar em inadimplência
Se o mutuário deixar de pagar os juros ou não reembolsar o principal por 60 dias consecutivos, o projeto entra em inadimplência. O que acontece a seguir depende do tipo de projeto:
| Tipo de projeto | O que acontece |
|---|---|
| **Projeto RWA padrão** | A Maclear AG, na qualidade de Agente de Garantia, inicia o processo de execução da garantia. Isso leva entre 1 e 12 meses. Os valores obtidos são distribuídos entre os investidores na proporção das suas participações. |
| **Projeto Buyback** | Um terceiro compra a posição do investidor, devolvendo 100% do principal do empréstimo no âmbito do programa Buyback. O processo de execução não afeta o investidor. |
Histórico da 8lends em maio de 2026: 0 inadimplências desde o lançamento da plataforma em 3 de março de 2025.
Onde ver todas as transações
| Local | O que você vê ali |
|---|---|
| Conta Pessoal da 8lends | Investimentos ativos, saldo, histórico de pagamentos, status dos projetos |
| [basescan.org](https://basescan.org/) | Todas as transações on-chain, estados dos smart contracts, saldos das carteiras |
| Página do projeto na plataforma | Parâmetros do empréstimo, classificação de crédito, garantia, progresso da captação do pool |
Como a 8lends é diferente de um empréstimo bancário
| Aspecto | Empréstimo bancário | 8lends |
|---|---|---|
| Credor | Banco (empresta os seus próprios fundos) | Pool de investidores por meio de um smart contract |
| Tempo de aprovação | 1–6 meses | Muitas vezes algumas semanas |
| Transparência | decisões do banco | Cada projeto, com todos os detalhes, é visível na sua conta pessoal em https://app.8lends.io/ |
| Custódia dos fundos | Depósito em uma conta bancária | Os fundos ficam em um smart contract, não em contas da plataforma. Todas as condições on-chain podem ser verificadas em basescan.org |
| Taxa | Depende da política do banco | Depende da classificação do mutuário e das condições de mercado |
| Liquidação | Infraestrutura bancária | USDC na rede Base |
Perguntas frequentes
Quanto tempo leva para fechar um pool?
Depende do tamanho do projeto e da demanda dos investidores. Projetos pequenos podem fechar em questão de dias, os maiores podem levar várias semanas. Se o pool não fechar dentro do prazo estabelecido, o projeto recebe o status «Não financiado» e os depósitos são devolvidos automaticamente.
Posso investir em vários projetos ao mesmo tempo?
Sim. Cada investimento é uma posição separada no seu próprio projeto. Você pode distribuir o seu capital por vários projetos para diversificar.
Quem detém os meus fundos antes de o pool fechar?
Os fundos são mantidos em um smart contract na blockchain Base, não em quaisquer contas da plataforma. As condições do contrato são fixas e podem ser verificadas publicamente. A plataforma não pode, tecnicamente, alterar a distribuição dos fundos depois que o contrato é implantado.
Posso retirar o meu investimento antes do final do prazo?
Sim, através do Mercado Secundário – a seção de Classificados na sua conta pessoal. Você pode colocar a sua posição ativa à venda para outro investidor. Há uma comissão de 10% para o vendedor. Apenas posições completas na fase «Financiado» podem ser vendidas.
O que acontece com o smart contract se a plataforma deixar de operar?
Os smart contracts na Base funcionam de forma independente do frontend da plataforma. As condições do empréstimo são imutáveis – estão codificadas diretamente no contrato e não podem ser alteradas. Os empréstimos ativos continuarão a ser reembolsados e você pode retirar os fundos diretamente através de basescan.org.
Como posso verificar se os smart contracts são seguros?
Os smart contracts da 8lends foram auditados de forma independente pela CertiK e pela Cyberscope. Os relatórios de auditoria estão disponíveis publicamente nos sites dos auditores.
Veja também:
- Como funcionam os contratos inteligentes na 8lends
- Como a 8lends seleciona as empresas para financiamento
- Como a 8lends protege os investidores: seis camadas
- Glossário
Aviso de risco: Investir na 8lends envolve riscos, incluindo a possível perda do principal. Os retornos não são garantidos e dependem de os mutuários pagarem em dia. O desempenho passado não garante resultados futuros. A 8lends é uma plataforma operada pela Alpha Systems LLC, um VASP registrado supervisionado pela FSA de São Vicente e Granadinas. A Maclear AG (Suíça), membro da PolyReg SRO supervisionada pela FINMA, atua como Agente de Garantia. Marco regulatório em maio de 2026.