La Riforma fiscale eco-sociale (Ökosoziale Steuerreform) austriaca ha riscritto in modo radicale la tassazione delle crypto — in vigore dal 1 marzo 2022 e applicata retroattivamente agli asset acquistati dopo il 28 febbraio 2021. La storica regola di esenzione dopo un anno di detenzione è stata eliminata per gli acquisti successivi alla data di cutoff, sostituita da una aliquota speciale fissa del 27,5% (Sondersteuersatz). In cambio, gli investitori ottengono un quadro più semplice, un trattamento favorevole degli scambi crypto-crypto e regole di compensazione delle perdite all’interno della stessa categoria fiscale.
In Austria, la dichiarazione annuale in autoliquidazione utilizza il modulo E1, da presentare entro il 30 giugno dell’anno successivo al periodo d’imposta quando si invia elettronicamente tramite FinanzOnline. Il riferimento primario più autorevole è la pagina in inglese del BMF sul trattamento fiscale degli asset crypto. Per un confronto a livello UE, vedi la nostra analisi su come le regole fiscali crypto in Polonia si confrontano con quelle degli altri Stati membri dell’UE.
Quando le crypto fanno scattare l’imposta in Austria
Non ogni operazione in crypto genera un evento imponibile. La riforma ha ristretto deliberatamente l’elenco degli “eventi di realizzo” che attivano l’aliquota del 27,5%, lasciando neutre molte operazioni interne all’ecosistema. La distinzione è uno dei punti più importanti da assimilare:
La neutralità degli scambi crypto-crypto è una delle caratteristiche più distintive del sistema austriaco e lo differenzia dalla maggior parte delle altre giurisdizioni UE. Gli investitori austriaci possono riequilibrare liberamente le allocazioni tra token senza generare un evento imponibile — l’imposta si applica solo quando il valore esce dall’ecosistema crypto o, per gli asset a costo fiscale zero, quando vengono infine dismessi.
Vecchio patrimonio vs nuovo patrimonio — cutoff del 28 febbraio 2021
La regola più determinante del quadro austriaco è la distinzione tra vecchio e nuovo patrimonio. Tutto ciò che hai acquistato prima del 28 febbraio 2021 è “vecchio patrimonio” e resta completamente esente dall’imposta sulle plusvalenze al momento della dismissione — continua a valere la regola storica dell’esenzione dopo un anno perché quegli acquisti erano soggetti al regime pre-riforma. Tutto ciò che è stato acquistato dal 1 marzo 2021 in poi è “nuovo patrimonio” e ricade nell’aliquota fissa del 27,5%.
Tenere traccia della data di acquisto di ogni posizione non è quindi facoltativo — è il documento fiscale a più alto valore che un detentore di crypto in Austria possa avere. Wallet ed exchange esistenti a cavallo del cutoff richiedono prove esplicite di quali tranche ricadano da una parte o dall’altra.
Il metodo del costo medio sostituisce il FIFO
Il metodo di valutazione usato per determinare il costo di acquisto incide direttamente su quanta imposta devi pagare. L’Austria è passata dal FIFO a un metodo del costo medio ponderato (Durchschnittsmethode) per le crypto “nuovo patrimonio” detenute nello stesso wallet o conto.
FIFO (vecchio regime)
Nel regime pre-riforma, l’Austria seguiva in larga misura il First-In-First-Out — le unità più vecchie in un wallet erano considerate vendute per prime. Nei bull market prolungati questo spesso produceva il costo fiscale più basso possibile e quindi la plusvalenza imponibile più alta, perché le unità acquistate prima (più economiche) venivano abbinate ai prezzi di dismissione correnti (più elevati).
Metodo del costo medio (regime attuale)
Ai sensi del §27b(4) EStG, il costo di acquisto delle crypto “nuovo patrimonio” detenute in un wallet o conto viene calcolato come media ponderata su tutte le unità di quell’asset. Il costo totale di acquisto viene diviso per il numero totale di unità detenute, ottenendo un unico costo medio per coin. Tale valore diventa il costo fiscale per ogni dismissione finché nuovi acquisti non modificano la media.
Il metodo del costo medio attenua la volatilità, elimina la “penalità dei primi acquisti” tipica del FIFO ed è più semplice da documentare — a condizione che venga mantenuta la segregazione wallet per wallet. Le posizioni di vecchio patrimonio devono essere tracciate separatamente e non vengono incluse nella media.
Attività crypto, caso per caso
Il trattamento fiscale austriaco varia in modo significativo a seconda del tipo di attività. La tabella riepilogativa qui sotto fa da riferimento per il dettaglio che segue.
Mining
Le ricompense da mining non commerciale sono trattate come redditi di capitale al valore in EUR alla data di ricezione e tassate al 27,5%. Lo stesso valore in EUR diventa il costo fiscale dei token minati; se successivamente aumentano di valore e vengono dismessi, la plusvalenza è tassata al 27,5% in aggiunta. I miner commerciali — attività svolte come impresa — sono invece tassati come reddito d’impresa con aliquote progressive ai sensi del §23 EStG.
Le ricompense da liquidity pool e yield farming seguono una logica simile, ma la loro classificazione dipende dalla meccanica sottostante: alcune attività LP sono trattate come scambi (nessun evento alla ricezione), altre come reddito alla ricezione. Il protocollo specifico fa la differenza.
Staking — non tassato alla ricezione
Questa è una delle caratteristiche più distintive del quadro austriaco. Le ricompense da staking non sono tassate quando vengono ricevute. I token vengono invece attribuiti a costo fiscale zero — quindi, quando saranno venduti, convertiti in fiat o spesi, l’intero corrispettivo di dismissione è tassato al 27,5%, non solo la parte di rivalutazione.
Il compromesso è semplice: non matura alcun onere fiscale mentre fai staking, ma quando esci la base imponibile è più ampia di quanto sarebbe se avessi pagato alla ricezione su un costo fiscale pari al fair market value. Chi fa staking nel lungo periodo e mantiene le posizioni durante mercati in crescita finisce di fatto per pagare il 27,5% sul 100% del corrispettivo.
NFT — fuori dal quadro crypto
Gli NFT non rientrano nella definizione legale di “asset crypto” ai sensi del §27b EStG. Restano soggetti al vecchio quadro: esenti se detenuti per più di un anno prima della vendita, altrimenti tassati come reddito speculativo ordinario con aliquote progressive fino al 55%. È insieme una trappola e un’opportunità — i trader devono separare le posizioni in NFT dalle altre crypto e tracciare i periodi di detenzione singolarmente.
Lending e crowdlending
Il reddito da interessi da lending crypto — su piattaforme centralizzate, protocolli DeFi o crowdlending garantito da collateral — è tassato al 27,5% come reddito di capitale. Qualunque successiva rivalutazione dell’asset prestato è un evento separato al 27,5% sulla plusvalenza.
Il crowdlending, in particolare, offre un profilo fiscale strutturalmente prevedibile: gli interessi vengono corrisposti secondo una tempistica definita a un tasso concordato, la controparte è identificata e il valore in euro di ogni pagamento può essere documentato in modo immutabile al momento della ricezione — il tipo di tracciabilità che lo standard di documentazione in stile BMF dà per scontato.
Airdrop, hard fork e bounty
Nonostante l’intuizione comune secondo cui gli airdrop sarebbero “denaro gratis e quindi subito tassabile”, in Austria il trattamento è l’opposto: nessuna imposta alla ricezione, costo fiscale zero attribuito e l’intero corrispettivo è tassato al 27,5% alla dismissione — la stessa meccanica delle ricompense da staking.
Fa eccezione la distribuzione di tipo bounty ricevuta in cambio di lavoro attivo (promozione di un progetto, prestazione di servizi, completamento di task). In questi casi può applicarsi la disciplina dei redditi ordinari se il collegamento con l’attività è diretto e contrattuale. La linea di demarcazione è se il beneficiario ha “guadagnato” i token tramite un servizio oppure se li ha ricevuti come allocazione passiva.
Regali — esenti con soglie di comunicazione
L’imposta su donazioni e successioni è stata abolita in Austria nell’agosto 2008. I regali in crypto a chiunque sono quindi esenti, indipendentemente dall’importo. Tuttavia, la Gift Notification Act (Schenkungsmeldegesetz 2008) richiede la comunicazione oltre determinate soglie calcolate su un periodo mobile di cinque anni:
- 50.000 € per regali tra parenti stretti (coniuge, genitore-figlio, fratelli, nonno-nipote).
- 15.000 € per regali tra altri soggetti (amici, non parenti, parenti non stretti).
La comunicazione va presentata entro tre mesi dalla donazione, dal donante o dal beneficiario. La mancata comunicazione può comportare sanzioni rilevanti — ma sulla donazione in sé non è dovuta alcuna imposta. Il beneficiario subentra nel costo fiscale e nella data di acquisto del donante originario — quindi un regalo di crypto “vecchio patrimonio” mantiene lo status di esenzione.
Margin, futures e derivati
I derivati su crypto — posizioni a margine, perpetual futures, CFD, opzioni — non rientrano nell’aliquota speciale del 27,5%. Sono trattati come derivati non quotati (§27 EStG) e tassati con aliquote progressive fino al 55%, indipendentemente dal fatto che il sottostante sia crypto. Inoltre, profitti e perdite dei derivati non possono essere compensati liberamente con i guadagni spot in crypto — restano in un comparto fiscale separato.
Compensazione delle perdite in crypto
Le perdite su crypto “nuovo patrimonio” possono essere compensate con i guadagni nella stessa categoria fiscale — cioè con altri redditi di capitale tassati al 27,5%, inclusi dividendi e interessi. In modo cruciale, le perdite in crypto non possono essere usate per ridurre redditi da lavoro dipendente, redditi d’impresa o qualunque reddito tassato con scala progressiva. La compensazione funziona solo all’interno della categoria dei redditi di capitale.
L’asimmetria è importante: perdite crypto anche ingenti non aiutano con la tassazione sullo stipendio, e la compensazione tra categorie è bloccata. La pianificazione dovrebbe quindi puntare, dove possibile, a realizzare guadagni e perdite nello stesso anno fiscale, così da farli compensare tra loro al 27,5%.
Focus 8lends — lending nel quadro austriaco
Per gli investitori austriaci che vogliono generare rendimento denominato in crypto restando nel favorevole 27,5%, il crowdlending garantito da collateral è una delle opzioni più “amichevoli” dal punto di vista documentale. Ogni pagamento di interessi è un evento imponibile al 27,5% con un valore in euro noto — niente dispute di valutazione, nessuna ambiguità sul fatto che l’accredito sia reddito attivo o passivo.
Domande frequenti
Lo scambio crypto-crypto è tassabile in Austria?
No. Ai sensi del §27b(3) EStG, scambiare un asset crypto con un altro — BTC con ETH, ETH con una stablecoin, token con token — è un’operazione neutra. Il costo fiscale dell’asset originario si trasferisce sul nuovo asset. L’imposta scatta solo quando il valore esce dall’ecosistema crypto (vendita in fiat, pagamento di beni o servizi, oppure dismissione di asset a costo fiscale zero).
Le crypto acquistate prima del 2021 sono esenti da imposte in Austria?
Sì. Le crypto acquistate prima del 28 febbraio 2021 sono classificate come vecchio patrimonio (Altvermögen) e rientrano nel regime precedente, che prevedeva l’esenzione permanente dall’imposta sulle plusvalenze dopo il rispetto del periodo di detenzione di un anno. Vale indipendentemente da quanto l’asset sia aumentato di valore. Per applicare l’esenzione è essenziale documentare l’acquisto avvenuto prima della data di cutoff.
Come vengono tassate le ricompense da staking in Austria?
Le ricompense da staking non sono tassate al momento dell’accredito. I token ricevuti vengono invece attribuiti a costo fiscale zero. Quando tali token vengono successivamente venduti, convertiti in fiat o spesi, l’intero corrispettivo di dismissione è tassato al 27,5% — non solo la rivalutazione. La stessa regola si applica alla maggior parte di airdrop, hard fork e distribuzioni passive di tipo bounty.
Quale imposta si applica ai regali in crypto in Austria?
I regali sono completamente esenti da imposte — l’Austria ha abolito l’imposta su donazioni e successioni nell’agosto 2008. Tuttavia, le donazioni sopra determinate soglie devono essere comunicate alle autorità entro tre mesi ai sensi della Gift Notification Act: 50.000 € su un periodo mobile di cinque anni per i parenti stretti, 15.000 € per gli altri. Il beneficiario subentra nella data di acquisto e nel costo fiscale del donante.
Le perdite in crypto possono compensare il mio stipendio in Austria?
No. Le perdite in crypto possono essere compensate solo con altri redditi di capitale tassati al 27,5% (interessi, dividendi, altre plusvalenze crypto). Non possono ridurre redditi da lavoro dipendente, redditi d’impresa o qualunque reddito tassato con aliquote progressive. Per ottenere la compensazione, la perdita deve essere realizzata tramite una effettiva dismissione e richiesta tramite accertamento, non tramite ritenuta finale.
Conclusione
L’imposta crypto austriaca al 27,5% ha messo fine allo status del Paese come puro paradiso fiscale, ma il quadro continua a premiare chi pianifica con attenzione. Le tre cose a più alto impatto da fare correttamente sono:
- Tracciare il cutoff del 28 febbraio 2021 — le posizioni di vecchio patrimonio restano totalmente esenti e devono essere separate dal nuovo patrimonio per preservare l’esenzione.
- Applicare correttamente il metodo del costo medio, wallet per wallet — e tenere le posizioni in derivati in un comparto separato perché ricadono in aliquote progressive fino al 55%.
- Realizzare guadagni e perdite nello stesso anno fiscale dove possibile — la compensazione funziona solo all’interno della categoria dei redditi di capitale.
Il lending e il crowdlending in crypto si inseriscono bene in questo quadro perché ogni pagamento di interessi è un evento prevedibile al 27,5%, con valore in euro documentato e controparte identificata — esattamente la struttura per cui sono state pensate le linee guida del BMF e il modulo E1.
