8lends의 모든 차입자는 Maclear AG 팀이 진행하는 5단계 실사 절차를 거칩니다. 40개 이상의 기준이 검토됩니다: 재무 건전성, 신용 이력, 담보 유동성, 비즈니스 모델, 그리고 서류입니다. 이 평가를 바탕으로 AAA부터 D까지의 신용 등급이 부여됩니다. 신청의 10% 미만만이 이 절차를 통과하여 플랫폼에 등재됩니다. 심사는 스위스 규제 체계인 PolyReg SRO를 따르며, FINMA의 감독을 받습니다.
실사의 5단계
각 신청은 다섯 단계를 차례로 하나씩 거칩니다. 차입자가 어느 단계에서든 통과하지 못하면 신청은 거절됩니다.
1단계. 기본 기업 확인
- 기업이 실제로 존재하며 법적으로 등록되어 있는지 확인
- 설립 문서, 등록 서류
- 사업에 필요한 각종 라이선스 및 인허가
- 소유 및 지배 구조
- UBO—최종 수익소유자—의 식별
- 제재 목록 및 PEP 등록부 대조 심사
- 이사 및 UBO의 PEP 연관성 확인
2단계. 재무제표
- 최근 2~3년간의 감사 또는 인증된 재무제표
- 매출, 이익, 수익성 분석
- 자산 및 부채 내역
- 현금흐름(영업 및 영업외 모두)
- 세금 신고서 및 신고 증빙
- 부채자본비율
- 이자보상배율
3단계. 신용 이력
- 은행 및 기타 대출 기관과의 기업 신용 이력
- 소유자 및 핵심 인물의 신용 이력
- 연체, 채무 재조정, 디폴트 이력
- 현재 미상환 대출
- 법적 분쟁(진행 중 및 종결된 것 모두)
- 국가 신용평가기관을 통한 조회
4단계. 담보 및 보증
- 담보로 활용될 자산의 식별
- 차입자가 실제로 해당 자산을 소유하고 있는지 확인
- 독립적인 시장 평가
- 유동성 분석—자산을 얼마나 빨리 매각할 수 있는지
- LTV 산출—담보 가치 대비 대출 금액
- 차입자의 관할권에서 담보권 설정 등기가 법적으로 가능한지 확인
- 디폴트 발생 시 담보 관리 계획
5단계. 비즈니스 모델 및 자금 사용 목적
- 대출의 명확한 목적(자금이 어디에 사용될지)
- 상환 계획(상환 자금이 어디서 나올지)
- 시장 및 경쟁 지위
- 경영진의 질과 팀의 경험
- 사업 전망이 얼마나 현실적인지
- 스트레스 테스트(매출이 20~30% 감소할 경우 기업이 어떻게 대응할지)
- 해당되는 경우 ESG 기준 준수
신용 등급 AAA~D
실사 후 차입자는 AAA부터 D까지의 신용 등급을 받습니다. 이는 프로젝트가 플랫폼에 승인되는지 여부와 어떤 금리가 적용되는지를 결정하는 주요 요인입니다.
- AAA — 위험 수준: 최소 · 의미: 최고의 재무 건전성, 우수한 담보, 흠 없는 이력
- AA, A — 위험 수준: 낮음 · 의미: 강력한 실적, 최소한의 위험
- BBB, BB — 위험 수준: 보통 · 의미: 양호한 실적이나 주시해야 할 특정 사항 존재
- B, CCC — 위험 수준: 다소 높음 · 의미: 위험 요인 존재(투자자는 유의해야 함)
- CC, C — 위험 수준: 높음 · 의미: 플랫폼에 등재되지 않음
- D — 위험 수준: 거절됨 · 의미: 신청 거부, 비공개
C, CC, D 등급을 받은 프로젝트는 승인되지 않습니다. 8lends에는 허용 가능한 위험 수준의 프로젝트만 표시됩니다.
실사는 누가 수행하는가?
실사는 8lends의 담보 대리인 역할을 하는 스위스 기업 Maclear AG의 팀이 수행합니다.
- 규제 체계: PolyReg SRO 회원으로 FINMA의 감독을 받음
- 경험: 팀은 2022년 Maclear 플랫폼 출범 이래 차입자를 평가해 왔습니다
- AML 감사: Grant Thornton AG
- 기준: 스위스 AML 법규 및 국제 대출 모범 사례
이는 모든 8lends 차입자가 어느 국가에 기반을 두고 있든 스위스 기준으로 심사된다는 것을 의미합니다.
심사는 왜 그렇게 엄격한가?
엄격한 심사는 근본적인 투자자 보호 조치입니다. 의심스러운 신청을 거절하는 것이 나중에 디폴트를 처리하는 것보다 훨씬 낫습니다. 2026년 5월 기준 플랫폼의 실적: 2025년 3월 3일 출범 이래 디폴트 제로.
투자자가 투자 전에 확인하는 것
각 프로젝트 프로필에는 다음이 표시됩니다.
- 비즈니스에 대한 간략한 설명과 대출 용도
- 신용 등급(AAA~CCC)
- 대출 금액 및 금리
- 대출 기간(4~16개월)
- 담보 유형 및 평가액
- 프로젝트 LTV
- Buyback 배지의 유무
- 풀 모집 진행 상황
- 차입자의 관할권
투자자는 이 정보를 바탕으로 스스로 결정합니다. 8lends는 투자 자문을 제공하지 않습니다.
자주 묻는 질문
실제로 차입자를 심사하는 것은 누구입니까—8lends입니까, Maclear입니까?
심사는 Maclear AG 팀이 수행합니다. 이는 스위스 규제 체계(PolyReg SRO / FINMA) 하에서 운영되는 스위스 기업입니다. 8lends에서 Maclear AG는 독립적인 담보 대리인으로서 기능합니다. 동일한 팀이 두 플랫폼의 차입자 평가를 담당합니다.
차입자의 재무제표를 볼 수 있습니까?
주요 재무 수치는 각 프로젝트 카드에 표시됩니다: 재무 실적(이전 연도의 수익 및 손실), 계획 매출(조달 자금을 반영한 전망), 마진 분석, 대출금 사용처(자금이 어디에 사용될지), 담보 세부 정보 및 가치, 신용 등급, LTV입니다. 전체 실사 자료(은행 거래내역서, 세금 신고서, 감사 보고서, 거래상대방과의 계약)는 담보 대리인인 Maclear AG가 보관하며—이는 차입자의 영업 비밀입니다. 투자 결정에 진정으로 중요한 경우, 추가 서류는 지원을 통해 제공될 수 있습니다.
차입자의 신용 이력이 좋지 않으면 어떻게 됩니까?
신청은 재무 분석 및 신용 조회 단계에서 거절됩니다—이는 등재되기 전에 모든 차입자가 통과해야 하는 핵심 필터 중 하나입니다. 신청의 10% 미만만이 전체 심사를 통과합니다. 차입자의 신용 이력에 다소 흠이 있더라도 전반적으로 허용 가능한 경우, 더 낮은 등급(예: BB 또는 B)을 받게 되며 일반적으로 더 높은 품질의 담보를 제공하거나 더 높은 금리를 지불해야 합니다.
UBO란 무엇이며 왜 확인합니까?
UBO(최종 수익소유자)는 궁극적으로 기업을 소유하거나 지배하는 실제 인물을 의미합니다. UBO 식별은 국제 AML 기준에 의해 요구됩니다. 이는 기업이 PEP, 제재 대상자 또는 의심스러운 단체에 의해 뒷받침되지 않음을 확인합니다.
차입자가 서류 확인이 어려운 곳에 기반을 두고 있으면 어떻게 됩니까?
Maclear AG는 차입자의 관할권이 다음을 허용하는지 확인합니다: 1) 공식 출처를 통한 서류 확인, 2) 담보의 법적 등기, 3) 디폴트 발생 시 담보의 강제집행. 이러한 조건이 충족되지 않으면 신청은 1단계 또는 4단계에서 거절됩니다.
차입자가 다시 신청할 수 있습니까?
네, 8lends에서 양호한 신용 이력을 유지하는 한 가능합니다. 이전 대출을 성공적으로 상환한 차입자는 새로운 신청에서 더 나은 등급을 받고 더 유리한 금리를 이용할 수 있습니다.
플랫폼의 요건이 변경되면 어떻게 됩니까?
실사 기준은 당사가 더 많은 경험을 쌓고 규제 환경이 발전함에 따라 업데이트됩니다. 등재 당시 적용되던 기준을 통과한 활성 프로젝트는 재평가되지 않습니다. 업데이트된 요건은 신규 신청에만 적용됩니다.
함께 보기: 8lends 플랫폼은 어떻게 작동하는가 → Article 4. 8lends는 담보를 사용하는가 → Article 7.4. 디폴트 발생 시 어떻게 되는가 → Article 7.5. 8lends의 운영 주체는 누구인가 → Article 3. 용어집 → Article 1.
위험 고지: 8lends에서의 투자에는 원금 손실 가능성을 포함한 위험이 따릅니다. 신용 등급은 등재 시점의 위험 평가를 반영하며 차입자의 향후 성과를 보장하지 않습니다. 과거 실적은 미래 결과를 보장하지 않습니다. 8lends는 세인트빈센트 그레나딘의 FSA 감독을 받는 등록 VASP인 Alpha Systems LLC가 운영하는 플랫폼입니다. 스위스의 Maclear AG는 PolyReg SRO 회원이며 FINMA의 감독을 받아 담보 대리인으로서 기능합니다. 규제 체계는 2026년 5월 기준입니다.