2026년 10월 29일4 분 소요
ACC와 Dechert 조사에 따르면 프라이빗 크레딧 운용사의 92%가 공동투자 수요 증가를 보고했습니다. 맞춤형 포트폴리오는 보통 5,000만 달러부터, 8lends Custom Pools는 10만 달러부터 시작합니다.
대형 투자자들이 사모 신용 투자 방식을 바꾸고 있습니다. 연기금, 보험사 및 기타 대형 투자자들은 어떤 기업에 대출할지, 대출 조건은 무엇인지, 자금이 어디로 흘러가는지에 대해 더 많은 통제권을 원합니다.
2025년 10월에 발표된 대안신용위원회(ACC)와 Dechert의 연구에 따르면, 조사 대상 사모 신용 운용사 중 92%가 공동투자 기회에 대한 수요가 증가했다고 답했습니다. 이는 2023년의 약 70%에서 상승한 수치입니다.
이 연구는 총 약 1조 5천억 달러의 사모 신용 자산을 보유한 50개 자산운용사를 대상으로 했습니다.
더 많은 투자자들이 자신의 요구에 맞는 투자 옵션을 원합니다. 하지만 문제가 있습니다. 이러한 옵션들은 보통 시작하려면 많은 자금이 필요합니다.
BlackRock과 Apollo가 맞춤형 전략을 구축하는 방법
BlackRock과 Apollo는 SMA를 활용하며, 이를 통해 각 투자자의 요구에 따라 투자를 운용합니다.
예를 들어 BlackRock은 맞춤형 채권 포트폴리오를 제공합니다. 투자자는 신용 위험 수준, 채권 만기 시점, 그리고 투자할 산업을 선택할 수 있습니다. Apollo 역시 보험사를 포함한 대형 투자자와 협력할 때 SMA를 사용합니다.
이는 투자자들이 자신의 재무적 필요에 맞는 투자를 선택하도록 돕습니다.
연기금은 퇴직자에게 지급할 때 자금이 들어오도록 확보해야 합니다. 보험사는 규제 규칙을 충족하면서 적절한 수준의 신용 위험을 가진 투자가 필요합니다. 패밀리 오피스는 특정 산업이나 기업에 투자하는 금액을 제한하고 싶어할 수 있습니다.
핵심 아이디어는 특정 투자자의 요구를 중심으로 투자 전략을 구축하는 것입니다.
맞춤형 신용 포트폴리오는 왜 이렇게 비쌀까?
전통적인 SMA는 보통 큰 최소 투자 금액을 요구합니다.
ACC와 Dechert의 연구에 따르면, 2025년에는 조사 대상 펀드 운용사 중 5천만 달러 미만을 투자하는 투자자를 위해 맞춤형 투자를 만들 의향이 있는 곳이 6%에 불과했습니다. 2023년에는 이 수치가 23%였습니다.
왜일까요? 이러한 투자를 설정하고 운용하는 데는 비용이 듭니다. 운용사는 법률 서류, 행정, 투자자의 규칙을 준수하는지 확인하기 위한 컴플라이언스 점검, 그리고 보고를 처리해야 합니다.
투자 규모가 작으면 이러한 비용 때문에 맞춤형 투자 운용이 지나치게 비싸질 수 있습니다.
그래서 더 낮은 최소 투자 금액을 가진 플랫폼들이 시장에 진입하고 있습니다.
8lends의 Custom Pools
당사는 법인 및 기관 투자자에게 Custom Pools를 제공합니다. 이는 특정 기업에 자금을 공급하기 위한 전용 풀입니다.
최소 투자 금액은 10만 달러로, 전통적인 기관용 SMA가 일반적으로 요구하는 최소 금액보다 훨씬 낮습니다.
Custom Pool 조건
- 최소 투자 금액: 10만 달러
- APR: 19%부터 시작합니다. 더 큰 투자는 더 높은 금리를 받을 수 있으며, 이는 담당 매니저와 상의할 수 있습니다.
- 대출 기간: 4–16개월
- 프로젝트별 하나의 풀: 각 풀은 특정 기업에 자금을 공급합니다.
- 개인 지원: 전담 매니저가 전 과정에 걸쳐 도움을 드립니다.
각 Custom Pool은 한 명의 차입자에게 자금을 공급합니다. 투자 전에 기업 세부 정보, 대출 조건, 담보를 검토할 수 있습니다.
8lends의 다른 담보 프로젝트와 마찬가지로, 스위스 기업 Maclear AG가 담보 대리인 역할을 합니다.
중요 사항: 담보는 잠재적 손실을 줄이는 데 도움이 될 수 있지만, 자산을 법적으로 압류하고 매각할 수 있는 경우에만 그렇습니다. 신용 위험은 여전히 남아 있습니다.
법인 고객은 Sumsub를 통한 기업 실사(KYB) 확인을 완료해야 합니다. 여기에는 회사 및 그 최종 실소유자에 대한 확인이 포함됩니다.
사모 신용 시장
대형 투자자들은 자금이 어디로 흘러가는지에 대해 점점 더 많은 투명성과 통제권을 원합니다.
ACC와 Dechert의 연구는 공동투자 기회와 개별 요구에 맞춘 투자 옵션에 대한 수요가 증가하고 있음을 보여줍니다. 하지만 지금까지 이러한 옵션은 주로 상당한 금액을 투입할 수 있는 대형 투자자들에게만 제공되어 왔습니다.
한 가지 중요한 점을 이해해야 합니다. Custom Pool은 분산된 포트폴리오와 같지 않습니다. 당사는 특정 프로젝트에 대한 접근을 제공하지만, 투자자의 자금을 여러 프로젝트에 나누어 배분해 드리지는 않습니다. 투자처는 투자자가 선택합니다.
8lends와 함께하는 맞춤형 대출
당사는 합의된 조건에 따라 특정 기업에 자금을 공급하고자 하는 법인 투자자를 위해 Custom Pools를 만들었습니다.
최소 투자 금액 10만 달러, APR 19%부터 시작하는 Custom Pools는 투자자에게 전통적인 기관용 옵션보다 낮은 최소 투자 금액으로 사모 신용에 대한 접근을 제공합니다.
귀하의 회사를 위한 투자 조건을 논의하려면 다음으로 연락해 주십시오: [email protected]
8lends 플랫폼은 캐나다 브리티시컬럼비아주에 등록되어 있으며 자금서비스 사업자로서 FINTRAC에 등록된 CLEARCHAIN CORP가 운영합니다. 스위스의 Maclear AG는 PolyReg SRO의 회원으로서 독립적인 담보 대리인 역할을 하며, 플랫폼을 운영하지 않고, 모회사가 아니며, 투자자 자금을 보유하지 않고, FINMA의 직접적인 라이선스를 받지 않습니다.
기업 대출에 대한 투자는 원금 손실 가능성을 포함한 위험을 수반합니다. 고정 금리는 대출 조건을 설명하는 것이지 보장된 결과가 아니며, 담보가 전액 회수를 보장하지 않습니다.
자주 묻는 질문
한 투자자의 요구를 중심으로 구축된 투자 구조입니다. 차입자, 대출 조건, 신용 등급, 그리고 각 투자에 배분되는 금액에 대한 특정 요건을 포함할 수 있습니다.
전통적인 SMA는 전문 포트폴리오 매니저가 운용하는 다양한 자산을 포함할 수 있습니다. 반면 a각 8lends Custom Pool/faq/custom-pool은 특정 기업 한 곳에 자금을 공급합니다.
8lends의 요건을 충족하고 KYB 확인을 통과한 법인 및 기관 투자자입니다. 구체적인 조건은 전담 매니저와 상의합니다.
네. 더 큰 투자는 더 높은 금리를 받을 수 있습니다. 이용 가능한 조건은 담당 매니저와 상의할 수 있습니다.
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궁금한 점이 있으신가요?
모든 질문플랫폼은 CertiK와 Cyberscope의 감사를 받았으며 모든 거래는 Base에서 공개적으로 확인할 수 있습니다. 책임이 명확한 두 회사가 뒷받침합니다: CLEARCHAIN CORP(플랫폼 운영, 캐나다 FINTRAC에 MSB로 등록)와 Maclear AG(실사와 담보). 플랫폼은 잘 규제되고 투명하며 책임 있게 운영됩니다
BuyBack이 있는 프로젝트라면 60일 이상 연체 시 파트너가 대출을 매입해 원금의 100%를 돌려줍니다. BuyBack이 없으면 Maclear AG가 담보 매각을 시작하고 대금은 투자자에게 비례 배분됩니다. 출시 이후 부도는 없었습니다
플랫폼은 캐나다에서 Money Services Business(MSB)로 등록되어 FINTRAC의 의무 AML/CFT 컴플라이언스 요건을 적용받는 CLEARCHAIN CORP가 운영합니다. 정산은 USD로 이루어집니다. 플랫폼은 CASP가 아니므로 DAC8 요건이 적용되지 않습니다
개발도상 지역의 중소기업은 은행 금융에 쉽게 접근하지 못해 EU나 미국 기업보다 높은 금리를 감수합니다
만기 전에 세컨더리 마켓에서 다른 투자자에게 포지션을 판매할 수 있습니다. Fastlending은 고정 기간이 없어 원금과 수익을 언제든 인출할 수 있습니다
최소 투자액은 100 USD입니다
기업의 미상환 리스크, 담보 가치 변동 리스크, 세컨더리 마켓에 매수자가 없을 때의 유동성 제한 리스크, 스마트 컨트랙트 관련 기술 리스크
100–500 USD 투자는 KYC 없이 가능합니다. 500 USD 초과 시 신분증과 주소 증명을 통한 전체 인증이 필요합니다